支付牌照是金融体系里唯一还在卖的交易拍照。

  金融业务分为三大类：银行、保险、证券。

  银行业分为表内和表外的业务。支付是银行业的一部分。

  是不是计入资产负债表—表内、表外业务。

  表外业务是银行的服务业务，毛利高。

  支付是表外业务。

  互联网三大赚钱业务（变现场景对应支付的三个工具）：

  1. 游戏（支付工具）。
  2. 广告（大数据量级几张）。
  3. 互联网金融（电子账户和实名认证）。把银行账户体系电子化了。

  货币最终是由国家发行的，铸币权是国家权力的体现。后来出现电子化货币，简化了票据类银行业务。

支付基础概念

  电子支付是在付款银行和收款银行之间的货币债权转移。

  支付体系的构成—基于银行卡体系的四方模式：

  1. 发卡方（服务商户，提供银行卡/二维码）
  2. 商户
  3. 收单方（服务商户。老式的 pos 机是要拓片留印记的。pos 机/摄像头）
  4. 清算方（卡组的清算机构，国内是银联，国外就是 VISA 和 MASTARCARD。银行之间形成交易指令集—形成记账。央行的清算系统来调拨真正的钱的流动。头寸只要足够，不需要准备足够多的现金。）。

  四方模式既涉及支付体系，也涉及金融体系。

  国内的支付体系是持牌的（清算是没有牌的）。有清算能力的机构定义了卡组的交易规则（包括 Pos 机）。二维码是一种支付工具吗？网联会网上做，银联会往下沉。

  支付宝囊括了四方模式（除了银联，绝无仅有），靠一百多个高级商务，连上了全国所有的银行。微信连了两百家。

  网联出现后，不用拉专线了，接口也统一了。

  中国互联网新四大发明，电子支付。把卡体系的四方模式，转变为公司内支付账户内的清算，银行变成了一个资金池—账户支付体系。

  去年央行允许银行生成二类银行账户，等同账户支付体系的三级支付账户，三级支付账户做了一个限额。出海的问题，国外还是银行卡体系。

  微信在14年靠着滴滴和红包这两件事，完成了账户支付体系的绑卡动作，建立了支付账户。以前的绑卡动作一个账户花费不到10块钱，现在互金上差不多200块才可以买卖账户。国内至少丢失了亿级别的磁条卡的信息。

  支付本质上还是付钱和收钱。收钱和场景相关。所以收钱一端也可以有支付机构。

  电商业务，给司机发工资，公司内部的清算是合规的。

  金融业务。

  国际业务。

  场景业务。

  发卡银行是有资金成本的。账户在交易中还是有成本的。自己做账户有千三的收益。